NeuPortal protokolü

Arka plan: kimiz ve nereden başladık

Yapay zekâyla değil, ham piyasa verileriyle başladık. Kripto platformları, tahmin piyasaları, spor bahisleri: yıllarca kendi likiditemizi oluşturduğumuz, elle işlem yaptığımız ve kendi yazılımımızı yazdığımız, temelden farklı üç ortam.

“Aptal” botların klasik dönemiydi: katı doğrusal algoritmalar, otomasyon betikleri ve veri ayrıştırıcıları. Tavizsiz giriş ve çıkış kuralları, sabit sayısal sinyal eşikleri ve sıkı bir takvimle çalışıyorlardı. Böyle bir kod tam olarak içine yazılanı yapar, bunun ötesinde kesinlikle hiçbir şey yapmaz.

Sorun bu algoritmaların çalışmaması değildi. Sonuç veriyorlardı, ama yalnızca piyasa rejimi ilk kez değişene kadar. Sakin, döngüsel volatilitede kurulup test edilen bir strateji, hareket dalgalı ve ani bir hal aldığı anda dağılıyordu. Sıradan piyasa gürültüsü, yapılandırma dosyalarına elle yazılmış statik eşikleri sürekli aşıyordu. Bu tür her makro veya olay kaynaklı değişim bizim için aynı anlama geliyordu: yazılımı durdur, kodun başına otur ve parametreleri elle yeniden ayarla. Tekrar tekrar.

Dönüm noktası: teknolojik bir çıkmaz

Üç farklı piyasada, gerçek piyasa mikro yapısına karşı yarım yıl süren zorlu ve kesintisiz testlerden sonra teknolojik bir çıkmaza girdik.

Büyük bir mühendislik hatasının klasik hikâyesiydi. Mutlak derecede evrensel bir algoritma kurmaya çalıştık: her platformda aynı derecede iyi çalışması beklenen tek, soyut bir matematiksel kurallar kümesi. Geçmiş verilerde derin düşüşleri olmayan kusursuz, pürüzsüz bir özkaynak eğrisi çiziyordu. Canlı ileriye dönük testte ise istikrarlı şekilde para kaybetti. Ekibin geliştirme süresi ve test sermayesinin önemli bir kısmı emir defterinde geri dönülmez şekilde kaybedildi. Gerçek kayma hesaplanan avantajın tamamını yedi ve parçalı likidite, modelin planladığı giriş fiyatını çok farklı ve elverişsiz bir fiyata dönüştürdü.

Bu aylar ve kaynaklar pahasına vardığımız sonuç temeldi: piyasalar kozmetik parametre ayarlarında değil, iç yapılarında farklılık gösterir.

• Binance'te fiyat, her şeyin mevcut derinlik, yürütme hızı ve likiditeyle belirlendiği dinamik bir emir defterinin içinde doğar.
• Polymarket'te bir sözleşmenin fiyatı yalnızca kolektif bir olasılık tahminini yansıtır; nihai sonuç ve ödemeler ise değiştirilemez, merkeziyetsiz bir oracle tarafından belirlenir.
• Bir spor bahis borsasında mekanizma, maçın net sonucuna ve maç başlamadan önceki oranların yüksek frekanslı hareketine dayanır.

Birbirine zıt bu üç mekanizma için evrensel bir doğrusal kod yoktur.

Ne kurduk: beyni olan yapay zekâ

Çıkmazı anladıktan sonra katı algoritmik koddan tamamen vazgeçtik ve esnek bir sinir ağı mimarisine geçtik.

Temel fark, bir emir piyasaya gitmeden önceki saniyenin kesirinde sistemin ne yaptığıdır. Eski doğrusal bot mevcut fiyatı körü körüne sabit bir eşikle karşılaştırıyordu. Yapay zekâ ajanımız ise eskiden bir analist ekibinin saatlerini alan iş yükünü milisaniyeler içinde yapar: piyasa yapısının, gizli tarihsel örüntülerin, harici endekslerin ve emir defteri derinliğinin uçtan uca çok faktörlü analizi; platformundaki tüm enstrümanlar ve pariteler için aynı anda.

Ancak bir sinir ağı tek başına güvenli veya sistematik işlem yapamaz. Bu yüzden onun hesaplama “beynini” elimizdeki temelle birleştirdik: yıllarca elle işlem yaparak olgunlaşmış kendi matematiksel stratejilerimiz ve katı risk yönetimi formüllerimiz. Bu birleşimde yapay zekâ durumun anlık öngörücü okumasından, matematik ise pozisyon büyüklüğünden, pozisyon limitlerinden ve katı risk sınırlarından sorumludur. Birlikte, giriş kararını anında ve kesinlikle güvenlik sınırları içinde veren öngörücü bir makine oluştururlar.

Sorun: işlem raporları neden kanıtlanmaz da çizilir

Doğrulama fikrimiz, başkasının işlem raporu hakkındaki sıradan bir tartışmadan doğdu. Şık bir tablo, kusursuz derecede pürüzsüz bir özkaynak eğrisi, memnun bir yazar ve bağımsız olarak kontrol edilebilecek tek bir satır bile yok.

Bir ekran görüntüsü, bir tablo, “bu ayki sonucum” türünden bir beyan: bunlar yazarın sözünden başka hiçbir şeyle desteklenmeyen beyanlardır.

Mühendislik problemini tersinden kurguladık: iddia edilecek hiçbir şeyin kalmadığı bir sistem kurmak. Nihai sonucun beyan edilmediği, harici platformun kendi ham verilerinden otomatik olarak hesaplandığı ve sonradan yeniden yazılamayan bir kayda anında işlendiği bir sistem. Bu işe yararsa güven pazarlama vaatlerine değil, platformun nasıl kurulduğuna dayanmaya başlar.

Şimdiye kadarki geliştirme, rakamlarla

Devreye alma ve pratik dersler

Kripto: geri çekilmek zorunda kaldığımız yer

Kripto, devreye aldığımız ilk yöndü. Orada çok geniş ve yoğun bir geçmiş veri birikimi var, bu yüzden hipotezler en hızlı orada test edilebiliyordu. Bu çalışmanın sonucu B-Scalper modülüdür: Binance'te yüksek frekanslı scalping; birkaç bağımsız piyasa faktörü örtüştüğünde giriş yapar, kâr al ve zarar durdur seviyeleri mevcut volatiliteden dinamik olarak hesaplanır.

Çıkarmak zorunda kaldığımız şey, likiditesi düşük paritelerde işlem yapmaktı. Geçmiş verilerde mükemmel getiriler çiziyorlardı. Canlı yürütmede ise potansiyel avantajın tamamı kaymaya ve fonlama maliyetlerine gitti. Strateji kâğıt üzerinde istikrarlı kazanıyor, emir defterinin içinde gerçek para kaybediyordu.

Tahmin piyasaları: sorun başka bir şey çıktı

Algoritmanın işi sonucu tahmin etmek değil, anın verimsizliğini bulmaktır. Bir tahmin piyasası binlerce bilgili katılımcının bildiklerini bir araya getirir ve onu geleceği tahmin etmede doğrudan yenmeye çalışmak, doğası gereği kaybeden bir pozisyondur. İkili bir sözleşmenin fiyatı, piyasanın mevcut olasılık tahminidir. Fiyat dayanak referans piyasanın gerisinde kaldığında bir spread açılır; tetikleyici de bu yapısal ayrışmadır.

Tahmin piyasası tek bir ortam değil, her biri kendi altyapısına ve kendi ham verisine ihtiyaç duyan beş bağımsız konu alanıdır:

• Kripto sözleşmeleri — CPM Terminal. Modül, altı dayanak varlık üzerindeki Polymarket Up/Down sözleşmelerini 5 dakikadan 4 saate kadar ufuklarda aynı anda işler. Referans, Binance spot akışıdır: Polymarket emir defteri spot ile sürekli senkronize edilir ve olasılığın yeniden fiyatlanmasındaki gecikme sinyali oluşturur.
• Hava durumu ve makro — CPM Terminal. Hava durumu piyasalarında modül, bağımsız tahmin modellerinden oluşan bir topluluğu mevcut piyasa konsensüsüyle karşılaştırır. Makro sözleşmelerde resmî istatistiklerin yayımlanan takvimine göre çalışır (CPI, Non-Farm Payrolls ve diğerleri) ve beklentiden sapan bir veriye likiditenin anlık tepkisini işler.
• E-spor — Cyber P-Term. Modül Dota 2, LoL, CS2 ve diğer dalları kapsar: takım reytinglerinin uçtan uca ayrıştırılması, kadro değişikliği haberlerinin otomatik takibi, emir defteri sinyalleri ve canlı oran hareketleriyle birlikte.
• Siyaset — Max K-Term'e entegre. Siyasi sonuçlar için ayrı bir terminal kurmadık. Kalshi'de siyaset, makro olay sözleşmelerine sıkı sıkıya bağlıdır. Algoritma seçim modeli akışlarını, sandık çıkış anketi verilerini ve yasama tetikleyicilerini işler; adayları bireysel yatırımcıların emirlerini değiştirebileceğinden daha hızlı yeniden fiyatlar.
• Olay sözleşmeleri — Max K-Term (Kalshi). Burada mühendislik problemi tamamen değişir: bu bir sapma avı değil, saf piyasa yapıcılığıdır. Kalshi'nin özelliği, standart taker ücretinin marjın tamamını yediği 50 sent civarındaki sözleşmelerdir. Modül yalnızca limit (maker-only) emirlerle pasif likidite sağlayıcısı olarak çalışır ve spread ile iadeleri (rebate) kazanır.

Spor bahis borsası: SXB Pro modülü

SX klasik bir bahis şirketi değil, merkeziyetsiz eşler arası bir borsadır: katılımcılar birbirlerine limit emirlerle fiyat verir ve platformun çekirdeği bunları eşleştirir. Altyapımız mainnet emir defterini açık protokoller üzerinden doğrudan okur; yetkilendirme ve imza gerekmez, akan her fiyat herkese açıktır.

Modül 18 spor dalını kapsar; ana üçlü futbol, tenis ve basketboldur. Futbolda algoritma üç piyasa ailesinde işlem yapar:

• Maç sonucu (MATCH_ODDS)
• Toplam gol (OVER_UNDER)
• Beraberlikte iade (DRAW_NO_BET)

Tenis ve basketbolda likidite yalnızca moneyline piyasasında toplanır. Algoritmalar iki fazda da sürekli hesaplama yapar: maç öncesi oranlar ve canlı oyun.

Mühendislik problemi yine kökten değişir. Bu, nihai sonucu tahmin etmek ya da harici bir referans piyasadan sapma aramak değildir; benzersiz bir spor etkinliğinin tek bir spot akışı yoktur. Modül, tek bir emir defteri içindeki komşu seçeneklerin fiyatlamasında matematiksel hatalar bulur. Eşler arası bir platformda aynı etkinliğin karşıt sonuçlarının fiyatları birbirinden bağımsız karşı taraflarca verilir; bu da defter içinde, merkezi bir piyasa yapıcıyla fiziksel olarak mümkün olmayan yapısal bir oran tutarsızlığı yaratır.

Bu anomalilerden gelir elde etmek için iki bağımsız strateji paralel olarak çalıştırılır:

1. Hesaplanan adil fiyat ile mevcut piyasa fiyatı arasındaki sapmanın aranması.
2. Fiyatın matematiksel ortalamasına geri dönüşü üzerinde çalışan bir scalping modülü.

Altyapı eşler arası mikro yapıya göre ayarlanmıştır: defter derinliği her 5 saniyede bir sorgulanır, mevcut piyasa havuzu her 30 saniyede bir yenilenir.

Katı likidite filtrelemesi: piyasaların çoğu neden reddedilir

Platform, dört sistem filtresine dayanarak mevcut fiyatların çoğunu bilinçli olarak yok sayar:

• Spread genişliği. Eşler arası platformlarda spread her zaman geleneksel spot borsalardan daha geniş olmuştur, bu yüzden eşikler eşler arası likiditeye göre kalibre edilmiştir.
• Minimum derinlik. Tek, izole bir cüzdanın hacmiyle desteklenen bir fiyat dikkate alınmaz; piyasayı temsil etmez.
• Anomali doğrulaması. Akla yatkın olmayan, açıkça hatalı oranlardaki tekil limit emirler (fat-finger emirleri) herhangi bir hesaplamadan önce reddedilir.
• Yalnızca normal süre. Uzatmalar ve penaltı atışları prensip olarak işlem görmez. Ajan kesinlikle normal süre içinde çalışır: bunun ötesinde fiyat saf olasılığı yansıtmayı bırakır, bu yüzden açık pozisyonların tamamı normal süre bitmeden zorla kapatılır.

Emir büyüklüğü oturum sırasında dinamik olarak hesaplanır ve defterin mevcut derinliğine ve gözlenen spread'in büyüklüğüne bağlıdır. Katı sermaye sınırı sabittir ve tüm motorda ortaktır: %20'lik yerel zarar limitinde platformdaki işlemler derhal dondurulur.

Yürütme altyapısı: modeller alım satım terminallerine nasıl yerleştirilir

Sinyal üreten izole bir matematiksel model henüz bir alım satım ajanı değildir. Ancak platforma düşük gecikmeli bağlantı, emir yürütme, uçtan uca pozisyon muhasebesi ve tam gözlemlenebilirlik sağlayan, hataya dayanıklı bir üretim ortamına entegre edildikten sonra ajan olur.

Sermaye güvenliği mimari düzeyde sağlanır: her ajan borsa çekirdeğiyle, izinleri ayrılmış özel bir API anahtarı üzerinden iletişim kurar. Yalnızca alım satım işlemlerine izin verilir; her türlü para çekme yetkisi tamamen engellenmiştir. Anahtar doğrulaması para çekme erişimi tespit ederse güvenlik katmanı oturumu geçersiz kılar ve bağlantıyı reddeder. Alım satım algoritmalarının hiçbir senaryoda kullanıcı cüzdanlarına veya bakiyelerine fiziksel erişimi yoktur.

Veri gecikmesini de izleme arayüzünün merkezine taşıdık. Bu karar, tek bir sembolde yaşanan gecikmenin ancak sonradan, anormal işlemlerin analizinde fark edildiği bir olayın ardından alındı. Artık izleme, en küçük gecikmeyi bile, bu gecikme gerçekleşen emirlere yansımadan önce yakalıyor.

Algoritmaları doğrulamak: kendimizi nasıl denetliyoruz ve piyasaya nerede kaybediyoruz

Öznel faktörü ve sözle yapılan her türlü getiri beyanını dışarıda bırakmak için açık, herkesin doğrulayabileceği bir tahmin günlüğü tutuyoruz. Yapay zekâ çekirdeği bir sonucun olasılığına dair kendi tahminini hesapladığı anda sistem bunu yayımlar. Aynı milisaniyede kayıt, piyasanın mevcut fiyatını, yani piyasa konsensüsünü işler. İkisi de dondurulur ve olayın sonuçlanmasını bekler.

Tahmin kalitesi katı bir akademik metrikle, Brier skoruyla ölçülür. Değer ne kadar düşükse modelin olasılık kalibrasyonu o kadar iyidir: ortalama karesel hata o kadar küçüktür.

Bunun sizin için anlamı